三代半

存储寒冬真的到了?金士顿打响降价第一枪

摩根士丹利近日发布报告称存储产业寒冬将至,却在不久后被存储大厂美光亮眼的财报“打脸”。然而,存储市场是否真的迎来复苏?据传,第一大存储模组厂商金士顿已启动降价策略,针对中低级产品进行甩卖清库存。产业内人士指出,除了高带宽存储器(HBM)和数据中心SSD因AI需求大增外,消费性电子市场表现疲软,旺季不旺。

知名半导体分析师陆行之表示,中国台湾存储模组厂商库存普遍高达11个月,并非仅限于中低级产品。一旦传统DRAM价格下滑,会计确认库存损失将成常态,点名坐等威刚、创见、群联等3大中国台湾厂商将跟进。

陆行之在9月初时曾示警,存储行业不再有周期,9月28日又发文表示,近期除了能做HBM的存储厂商,如SK海力士、美光、三星获利率回升外,其他PC或消费型电子产品的存储公司不但获利不如预期,甚至还处于亏损或亏损边缘。

陆行之进一步指出,存储公司将大量库存出售给下游模组厂,导致中国台湾内存模组厂商在今年第二季平均库存高达7.8个月,部分公司库存更达9~11个月。从现有情况看,这些非HBM存储公司的周期股尚未迎来上升周期,或者说12个月内不再有上升周期了。一旦DRAM或Flash价格反转,会计确认库存损失将成为常态。

陆行之表示,目前存储市场库存爆量,连存储模组龙头金士顿也撑不到一个月,选择降价促销一堆卖不出去的中低级消费型存储,他预计,接下来还会有厂商跟进,尤其是要注意A-data(威刚)、Transcend(创见)、Phison(群联)的动向。

此外,他强调,库存高达8~11个月的并非仅限于中低级产品,未来几个月内,高端存储的合约价格是否松动,将成为市场观察的焦点。


您可能还会对下面的文章感兴趣:

封测大会